投资成本下降是一个流行的说法,但不是全部。
  • 作者:dede58.com
  • 发布时间:19-04-12 10:38
  • 点击数:124

上周,我被要求就投资费用接受媒体采访。。 我同意这样做,因为现在成本特别有趣。。 投资者在投资和支付方式上有越来越多的选择。。

我也这么做,因为成本非常重要。。 在利率从1%到3%的环境中,多付1%是一件大事。。 例如,20年总回报率为6%的100,000美元是265,000美元,成本为1%,而2%仅为220,000美元。先锋公司称费用为“损失回报”,这是对的。"。

不幸的是,财富管理成本的趋势并不容易确定。正如我告诉记者的,有一些交叉流动——一些在降低成本,而另一些在推动它们向前发展。为了便于解释,我把它分成两部分——产品和分销。制品

交易所交易基金的出现产生了积极影响。交易所交易基金与管理费(市场汇率)的比率低至每天1/10,而%用于大型指数基金(S&P/TSX、S&P 500)。对固定收益投资者来说,交易所买卖基金尤其是天赐之物。他们以前没有什么划算的方式来购买债券。

交易所交易基金不是加拿大投资组合的重要组成部分,但它们的低成本正在为其定下基调。事实上,我很高兴向大家报告,共同基金的成本在过去十年有所下降。这些措施并不重要,也不利于更大的客户(通过增加高价定价的使用),但它们的方向是正确的。此外,成本已经成为一个更大的差异化因素,因为低成本基金获得了大部分新资金。

然而,在更具异国情调的产品的增长方面进展缓慢,如收取基本费用和绩效费的流动替代基金(经理获得10-20%的回报)。这些基金和结构性产品,如指数挂钩工具和主要受保护工具,比交易所交易基金和传统共同基金贵得多。此外,隔离基金的成本仍然很高,这些基金景源机械精密加工设备基本上是保险功能的额外共同基金。

分布

就分布而言,成本趋势也是一个混合因素。如今有了更多的低成本选择,但寻求个人服务和建议的投资者比以往支付更多。

对于那些自己能做到的人来说,有很多选择。折扣经纪人在佣金方面竞争激烈,并提供更多的在线教育和工具。对于那些需要一点帮助的人,有许多机器人顾问可供选择。

过去,直接客户共同基金公司的竞争更加激烈,这些公司提供投资管理和建议(我们公司的经营空间)。不幸的是,这一低成本类别被合并和战略重新定位(更高的最低要求)掏空了,所以很少有玩家离开。

在服务范围的高端,有许多变化,但很少有费用减免。大多数经纪公司正在将客户从佣金账户转移到收取年费的资产账户。这些收费账户具有较少的内在利益冲突(顾问不需要通过交易来获得报酬),并且它们已经向客户开放了非佣金产品,如交易所交易基金。

不幸的是,这一变化导致许多投资者为类似的服务支付更多的费用,因为年费远远高于他们以前支付的佣金和提前通知费(1。25-1。75%的增税)。

其他费用

其他需要考虑的费用,包括管理和转移费用。当然,税收会影响未注册账户的回报。然而,没有在任何会计报表或税务表格中显示的最大回报损失没有改变。

我指的是投资者的习惯和行为。没有一个计划或目标投资组合会因为延迟获得资本和过度活跃的交易而非常昂贵。

我给记者的信息是,财富管理行业在降低成本方面做得还不够。但是,这不应该阻止您询问提供商如何通过降低成本来提高您的回报。我希望你能得到一个清晰而有用的答案。如果你得到的只是蠕变和混乱,那么你和这个行业一样,有更多的工作要做。

  • 友情链接:
分享到: